В Центробанке установили, что торговые роботы, проводящие около половины всех валютных и фьючерсных сделок на Московской бирже Moex, относятся к категории высокорискованных инструментов. Аналитики регулятора отмечают, что большинство роботов пользуется схожими рабочими алгоритмами и торговыми стратегиями, что создает дополнительные риски возникновения масштабных «пузырей». Они указывают, что технологии машинного обучения несут в себе значительно больше «стадности» действий, чем человек, так как последнему свойственно выделяться за счет личностных характеристик и стремления отличаться от остальных.
МОСКОВСКАЯ БИРЖА MOEX
Зампред Центробанка Ксения Юдаева по данному вопросу указывает на отсутствие у регулятора четкой позиции по вопросу необходимости усиления или ослабления регулирования в сфере машинных алгоритмов, окончательное решение пока не принято. Напомним, что последний кризис, связанный с торговыми роботами, был обусловлен именно стремлением максимально жесткого регулирования.
В 2018-м году в ЦБ провели масштабную аналитическую работу по изучению сделок на Московской бирже Moex на предмет распространения роботов, и определили их наибольшее распространение в сегменте валютной торговли. В частности на момент проверки было выявлено 55 торговых роботов, осуществлявших 57,7% всех совершаемых торговых операций с валютой в паре «рубль-доллар».
В целом, на роботы со скоростью ордерного размещения до 10 в секунду пришлось 67% операций по сторонним заявкам и 47% операций обработки собственных заявок.
В Центробанке констатируют, что роботами формируется значительная часть ликвидности, причем для пары «рубль-доллар» и расчетами на следующий день почти 2/3 всех операций, совершаемых посредством HFT-алгоритмов торговых стратегий проводится тройкой крупнейших роботов.
ТОРГОВЫЕ СТРАТЕГИИ
Наибольшая активность роботов приходится на фьючерсы индекса РТС. Для них используется 144 счета, формирующих в общей сложности 46,7% всего оборота. Соответственно, для «Газпрома» и «Сбербанка» данная доля на период проведения исследования представителями национального регулятора составляла 40,2% и 35,3%.
Рейтинг советников и ПАММ-счетов
Раз в неделю мы будем высылать вам рейтинг лучших, на наш взгляд, торговых советников, ПАММ-счетов и выгодных бонусных акций от брокеров. Подписывайтесь на рассылку, чтобы быть в тренде!